Создание Фестиваля музыки и танца Гранады в 1952 году породило идею театра на территории памятника.
Для реализации проекта Международного фестиваля музыки и танца сады Хенералифе продлили на юг и в их конце построили большой театр под открытым небом, вдохновлённый планировкой классического насридского сада-рияда, — работу архитектора-реставратора Франсиско Прието Морено. Театр открылся в 1954 году как главная площадка балетных представлений Фестиваля.
С момента постройки в нём проводились различные работы по приспособлению, чтобы принимать всё более сложные спектакли, достойные великолепия и несравненного характера места, где они проходят.
Организация Международного фестиваля музыки и танца Гранады, становящегося всё насыщеннее и требовательнее, а также потребности других спектаклей и желание удовлетворить нужды зрителей привели к глубокой реставрации, завершённой в июле 2005 года.
Архитектурно театр следует линии огородов Хенералифе: подпорные стены воспринимаются как ещё один фрагмент ансамбля, а различные террасы и клумбы служат опорой для растительного сопровождения, очень важного в этом сооружении. Сцена образована естественными экранами из кипарисов, создающими постоянный и характерный фон, уникальный в современной сценографии.
